Los miembros del Consejo de Administración de Applus Services, S.A. declaran que, hasta donde alcanza su conocimiento, las cuentas anuales individuales de Applus Services S.A. (balance de situación, cuenta de pérdidas y ganancias, estado de cambios en el patrimonio neto, estado de flujos de efectivo y memoria), correspondientes al ejercicio social cerrado a 31 de diciembre de 2020, elaboradas conforme a los principios de contabilidad que resultan de aplicación y formuladas por el Consejo de Administración en su reunión de 18 de febrero de 2021, ofrecen la imagen fiel del patrimonio, de la situación financiera y de los resultados de Applus Services, S.A., y que el informe de gestión complementario de dichas cuentas anuales incluye un análisis fiel de la evolución y los resultados empresariales y de la posición de Applus Services S.A., así como la descripción de los principales riesgos e incertidumbres a que se enfrenta la sociedad. Dichas Cuentas Anuales y el Informe de Gestión se han realizado siguiendo los requerimientos de formato establecidos en el Reglamento Delegado UE 2019/815 de la Comisión Europea, Formato Único Electrónico Europeo (FEUE) y se encuentran integrados en el archivo electrónico con el código hash 90D16BBF383FA44E016B04E72E39DB04E96388962F1D5AA7C05067F7E88E05AE que se incluye en el documento HTML 213800M9XCA6NR98E873-2020-12-31.zip_213800M9XCA6NR98E873-2020-12-31-noix.html. Todos los Consejeros firman esta declaración para certificar lo antes mencionado.

Madrid, 18 de febrero de 2021

⠀

Applus Services, S.A. 

Memoria correspondiente al

ejercicio anual terminado el

31 de diciembre de 2020

1.     Actividad de la Empresa

Applus Services, S.A. (anteriormente denominada Applus Technologies Holding, S.L., en adelante, "la Sociedad") es, desde el 29 de noviembre de 2007, la sociedad cabecera del Grupo Applus (en adelante, "Grupo Applus" o "Grupo"). Su domicilio social se encuentra en la calle Campezo 1, edificio 3, Parque Empresarial Las Mercedes, en Madrid (España).

La Sociedad tiene como objeto social:

• La prestación de servicios relacionados con el sector de la automoción y de la seguridad vehicular y vial (procesos de ingeniería, diseño, test, homologación y certificación de vehículos de ocasión), así como la inspección técnica en otros sectores diferentes de la automoción, con exclusión general de las actividades reservadas por la legislación especial.

• La realización de auditorías técnicas de toda clase de instalaciones dedicadas a la inspección técnica o de control de vehículos situados en cualquier punto del territorio nacional e internacional, así como de cualquier otro tipo de inspección técnica diferente de la de vehículos. 

• La elaboración y realización de toda clase de estudios y proyectos en relación con las actividades anteriores: económicos, industriales, inmobiliarios, informáticos, técnicos, de prospección e investigación de mercados, así como la supervisión, dirección y prestación de servicios y asesoramiento en la ejecución de los mismos. La prestación de servicios, asesoramiento, administración, gestión y gerencia, sean técnicos, fiscales, jurídicos o comerciales. 

• La prestación de servicios de intermediación comercial tanto nacionales como extranjeros. 

• La prestación de todo tipo de servicios de inspección y control de calidad y cantidad, inspección reglamentaria, colaboración con la administración, consultoría, auditoría, certificación, homologación, formación y cualificación del personal, y asistencia técnica en general con el fin de mejorar la organización y la gestión de calidad, la seguridad y el medio ambiente.

• La realización de estudios, trabajos, medidas, ensayos, análisis y controles en laboratorio o in situ y demás métodos y actuaciones profesionales que se consideren necesarios o convenientes y, en particular, en materiales, equipos, productos e instalaciones industriales y en las áreas de mecánica, eléctrica, electrónica e informática, de transportes y comunicaciones, de organización administrativa y ofimática, minería, alimentación, medio ambiente, edificación y obra civil, efectuadas en sus fases de diseño, proyecto, de fabricación, de construcción y montaje de puesta en marcha, de mantenimiento y de producción, para toda clase de empresas y entidades tanto privadas como públicas, así como ante la Administración Central del Estado, las Administraciones de las Comunidades Autónomas, Provincias y Municipios y todo tipo de organismos, instituciones y usuarios, tanto en el territorio nacional como fuera del mismo. 

• La adquisición, tenencia y administración directa o indirecta de acciones, participaciones sociales, cuotas y cualquier otra forma de participación o intereses en el capital social y/o títulos que den derecho a la obtención de acciones, participaciones sociales, cuotas, participaciones o interés de sociedades de cualquier clase y de entidades con o sin personalidad jurídica, constituidas tanto bajo la legislación española como bajo cualquier otra legislación que resulte aplicable, de acuerdo con el artículo 108 y siguientes de la Ley 27/2014, de 27 de noviembre, del Impuesto de Sociedades (LIS), o por las disposiciones legales que en su caso lo sustituyan, así como la administración, gestión y dirección de dichas sociedades y entidades, ya sea directa o indirectamente, mediante la pertenencia, asistencia y ejercicio de cargos en cualesquiera órganos de gobierno y gestión de dichas sociedades o entidades, realizándose los citados servicios de asesoramiento, gestión y dirección mediante la correspondiente organización de medios materiales y personales. Se exceptúan las actividades expresamente reservadas por la ley a las Instituciones de Inversión Colectiva, así como lo expresamente reservado por la Ley del Mercado de Valores a las empresas de servicios de inversión.

La Sociedad podrá desarrollar las actividades integrantes del objeto social especificadas en los párrafos anteriores, de modo directo o mediante la titularidad de acciones o participaciones en sociedades con objeto idéntico o análogo, pudiendo incluso desarrollar la totalidad de sus actividades de forma indirecta, actuando entonces únicamente como sociedad tenedora o holding.

Quedan excluidas del objeto social de la Sociedad todas aquellas actividades para cuyo ejercicio la ley exija requisitos especiales que no queden cumplidos por la Sociedad. Si las disposiciones legales exigiesen, para el ejercicio de algunas actividades comprendidas en el objeto social, algún título profesional, autorización administrativa o inscripción en registros públicos, dichas actividades deberán realizarse por medio de personas que ostenten dicha titularidad profesional y, en su caso, no podrán iniciarse antes de que se hayan cumplido los requisitos administrativos exigidos.

Los títulos de la Sociedad cotizan en bolsa desde el 9 de mayo de 2014. 

Las sociedades dependientes y asociadas participadas directa e indirectamente por la Sociedad se detallan en el Anexo I. Las sociedades dependientes y asociadas participadas directa e indirectamente por la Sociedad que han sido excluidas en el perímetro de consolidación por tratarse de sociedades inactivas o porque el control efectivo de dichas sociedades no corresponde al Grupo Applus se detallan en el Anexo II. 

La Sociedad es cabecera de un grupo de entidades dependientes, el Grupo Applus, y, de acuerdo con la legislación vigente, está obligada a formular separadamente cuentas anuales consolidadas. Las cuentas anuales consolidadas del ejercicio 2019, preparadas de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF), fueron aprobadas por la Junta General de Accionistas de Applus Services, S.A. celebrada el 29 de mayo de 2020 y depositadas en el Registro Mercantil de Madrid.

Las presentes cuentas anuales están referidas a la Sociedad individualmente. La Sociedad elabora estados financieros consolidados en base a las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF) (véase Nota 4).

Dadas las actividades a las que se dedica la Sociedad, la misma no tiene responsabilidades, gastos, activos ni provisiones y contingencias de naturaleza medioambiental que pudieran ser significativos en relación con el patrimonio, la situación financiera y los resultados de la misma. Por este motivo, no se incluyen desgloses específicos en la presente memoria de las cuentas anuales respecto a información de cuestiones medioambientales.

2.     Bases de presentación de las cuentas anuales

2.1.     Marco normativo de información financiera aplicable a la Sociedad

Las presentes cuentas anuales del ejercicio 2020 han sido formuladas por los Administradores de la Sociedad en la reunión de su Consejo de Administración celebrada el día 18 de febrero de 2021 de acuerdo con el marco normativo de información financiera aplicable a la Sociedad, que es el establecido en:  

a)     Código de Comercio y la restante legislación mercantil. 

b)     Plan General de Contabilidad aprobado por el Real Decreto 1514/2007, el cual ha sido modificado por el Real Decreto 602/2016, y sus adaptaciones sectoriales.

c)     Las normas de obligado cumplimiento aprobadas por el Instituto de Contabilidad y Auditoría de Cuentas en desarrollo del Plan General de Contabilidad y sus normas complementarias. 

d)     El resto de la normativa contable española que resulte de aplicación.

2.2.  Imagen fiel 

Las cuentas anuales adjuntas han sido obtenidas de los registros contables de la Sociedad y se presentan de acuerdo con el marco normativo de información financiera que le resulta de aplicación y, en particular, los principios y criterios contables en él contenidos, de forma que muestran la imagen fiel del patrimonio, de la situación financiera, de los resultados de la Sociedad y de los flujos de efectivo habidos durante el correspondiente ejercicio. Estas cuentas anuales, que han sido formuladas por los Administradores de la Sociedad, se encuentran pendientes de aprobación por la Junta General de Accionistas. Los Administradores de la Sociedad estiman que dichas cuentas serán aprobadas sin modificación alguna. 

Las cuentas anuales del ejercicio 2019 fueron aprobadas por la Junta General de Accionistas celebrada el 29 de mayo de 2020.

En las presentes cuentas anuales se ha omitido aquella información o desgloses que, no requiriendo de detalle por su importancia cualitativa, se han considerado no materiales o que no tienen importancia relativa de acuerdo con el concepto de materialidad o importancia relativa definido en el marco conceptual del PGC 2007.

2.3.     Principios contables no obligatorios aplicados

     No se han aplicado principios contables no obligatorios. Adicionalmente, los Administradores han formulado estas cuentas anuales teniendo en consideración la totalidad de los principios y normas contables de aplicación obligatoria que tienen un efecto significativo. 

No existe ningún principio contable que, siendo obligatorio, haya dejado de aplicarse.

2.4.     Aspectos críticos de la valoración y estimación de la incertidumbre

     La información contenida en estas cuentas anuales es responsabilidad de los Administradores de la Sociedad, quienes son responsables de la formulación de las mismas de conformidad con el marco normativo de información financiera aplicable (véase Nota 2.1) así como del control interno que consideran necesario para permitir la preparación de cuentas anuales libres de incorrecciones materiales.

     En la elaboración de las cuentas anuales adjuntas se han realizado estimaciones que están basadas en la experiencia histórica y en otros factores que se consideran razonables de acuerdo con las circunstancias actuales y que constituyen la base para establecer el valor contable de determinados activos, pasivos, ingresos, gastos y compromisos cuyo valor no es fácilmente determinable mediante otras fuentes. La Sociedad revisa sus estimaciones de forma continua.

Las principales hipótesis de futuro asumidas y otras fuentes relevantes de incertidumbre en las estimaciones a la fecha de cierre, que podrían tener un efecto significativo sobre las cuentas anuales en el próximo ejercicio, han sido las siguientes:

• La evaluación de posibles pérdidas por deterioro de determinados activos (véase Nota 4.1).

• Las hipótesis empleadas para el cálculo del importe recuperable de los instrumentos financieros (véase Nota 4.1).

• El valor razonable de determinados instrumentos financieros (véase Nota 4.1).

• El cálculo de determinadas provisiones y pasivos contingentes (véase Nota 4.5).

• La recuperación de los activos por impuestos diferidos activados (véase Nota 8.5).

• El Impuesto sobre Sociedades y los activos y pasivos por impuesto diferido (véase Nota 8).

A pesar de que estas estimaciones se han realizado sobre la base de la mejor información disponible al 31 de diciembre de 2020 sobre los hechos analizados, es posible que acontecimientos que puedan tener lugar en el futuro obliguen a modificarlas (al alza o a la baja) en los próximos ejercicios; lo que se realizaría, en su caso, de forma prospectiva.

2.5. Situación financiera y principio de empresa en funcionamiento

     Las cuentas anuales de la Sociedad del ejercicio 2020 se han visto afectadas por el COVID-19 y su expansión global a un gran número de países, motivo por el que fue calificado como pandemia por la Organización Mundial de la Salud desde el pasado 11 de marzo de 2020.

Teniendo en consideración la complejidad de los mercados a causa de la globalización de estos y la evolución de la pandemia, por el momento, frente a la incertidumbre del tratamiento médico contra el virus, las consecuencias para las operaciones futuras de la Sociedad y del Grupo, del cual es la sociedad dominante, siguen siendo inciertas y van a depender en gran medida de la evolución de la pandemia en los próximos meses.

Por todo ello, todas las divisiones del Grupo, del cual la Sociedad es la sociedad dominante, presentaron crecimientos en sus ingresos hasta mediados de marzo de 2020, momento en el cual el COVID-19 impactó considerablemente, por lo que al 31 de diciembre 2020 el Grupo y, en particular, la Sociedad, en lo que se refiere a dividendos percibidos, presentan una caída del importe neto de la cifra de negocios en comparación con las cifras correspondientes al ejercicio 2019. A fecha de formulación de las presentes cuentas anuales se ha observado una recuperación en el segundo semestre de 2020.

En este contexto, los Administradores y la Dirección de la Sociedad han realizado una evaluación detallada de la situación actual conforme a la mejor información disponible a la fecha. Por las consideraciones mencionadas anteriormente, dicha información incorpora un alto grado de incertidumbre. De los resultados de dicha evaluación, se destacan los siguientes aspectos que han sido considerados en la formulación de las cuentas anuales adjuntas:

• Riesgo de liquidez: a pesar de la situación descrita anteriormente, el flujo de efectivo de las actividades de explotación del Grupo y de la Sociedad son positivos al 31 de diciembre de 2020 lo que, derivado de las medidas preventivas tales como la contención y adecuación de costes, así como de los controles en la gestión del capital circulante y la cancelación de la propuesta de distribución de dividendo con cargo a los resultados del ejercicio 2019, han permitido mantener una sólida liquidez para la Sociedad.

Las principales líneas de financiación de la Sociedad tienen vencimiento en el largo plazo entre los años 2025 y 2028 (véase Nota 7).

Como consecuencia de lo anterior y toda vez que se han tenido en consideración las previsiones de tesorería para los próximos meses, así como el cumplimiento de covenants al 31 de diciembre de 2020 (véase Nota 7), los Administradores y la Dirección de la Sociedad consideran que la Sociedad y el Grupo mantienen una sólida posición financiera y un alto nivel de liquidez.

• Riesgo de operaciones: tal y como se describe en la Nota 4.4, dada la actividad holding de la Sociedad, los ingresos de la misma dependen principalmente de los dividendos recibidos de sus filiales y de los ingresos por intereses recibidos de los préstamos con sus filiales. Como consecuencia de esto, el riesgo de operaciones de la Sociedad se ha visto afectado por las interrupciones temporales de la actividad del Grupo Applus, del cual la Sociedad es dominante, en determinados negocios y geografías, afectando a los resultados obtenidos al cierre del ejercicio 2020. Las medidas adoptadas por el Grupo se han focalizado en mantener el beneficio a largo plazo, priorizando en todo momento las consecuencias sociales y humanas de la crisis. Ha sido prioritario preservar el bienestar y la salud de los empleados y sus familias, incluyendo mantener los puestos de trabajo en la medida de lo posible, así como ayudar a los clientes proporcionando servicios, muchos de los cuales son esenciales, y estableciendo procedimientos específicos destinados a monitorizar y gestionar en todo momento la evolución de las operaciones, con el fin de minimizar el impacto. En la medida de lo posible y para salvaguardar los puestos de trabajo y los impactos económicos de la situación descrita, el Grupo ha tomado medidas tales como Expedientes de Regulación Temporal de Empleo (ERTEs) en España y otras medidas similares en el resto de geografías.

• Riesgo de valoración de los activos y pasivos del balance de situación: los factores mencionados con anterioridad que afectan tanto a la Sociedad y, dada la actividad de la misma, al Grupo, junto con otros factores que afectan a mercados en los que opera el Grupo, han provocado una disminución de la demanda de servicios, así como interrupciones del negocio debido a cierres temporales de la actividad. En consecuencia, los Administradores han reestimado el valor recuperable de sus negocios en el ejercicio 2020. Como consecuencia de ello, las cuentas anuales consolidadas del Grupo incluyen el registro de deterioros sobre determinados activos no corrientes y las cuentas anuales de la Sociedad incluyen deterioros en relación con las inversiones en empresas del Grupo y asociadas tal y como se describe en la Nota 5.1.

• Riesgo de continuidad (going concern): teniendo en cuenta todos los factores antes mencionados, los Administradores de la Sociedad consideran que la conclusión sobre la aplicación del principio de empresa en funcionamiento sigue siendo válida. 

Los Administradores y la Dirección de la Sociedad siguen realizando una supervisión constante de la evolución de la pandemia. 

2.6.     Comparación de la información 

La aplicación de los criterios contables en los ejercicios 2020 y 2019 ha sido uniforme, no existiendo, por tanto, operaciones o transacciones que se hayan registrado siguiendo principios contables diferentes que pudieran originar discrepancias en la interpretación de las cifras comparativas de ambos periodos.

2.7.     Agrupación de partidas

Determinadas partidas del balance de situación, de la cuenta de pérdidas y ganancias, del estado de cambios en el patrimonio neto y del estado de flujos de efectivo se presentan de forma agrupada para facilitar su comprensión, si bien, en la medida en que sea significativa, se ha incluido la información desagregada en las correspondientes notas de la memoria. 

2.8. Corrección de errores

En la elaboración de las cuentas anuales adjuntas no se ha detectado ningún error que haya supuesto la reexpresión de los importes incluidos en las cuentas anuales de 2019.

3.     Propuesta de distribución del resultado

La propuesta de distribución del resultado del ejercicio 2020 formulada por los Administradores de la Sociedad y que se someterá a la aprobación de la Junta General de Accionistas es la siguiente:

El dividendo propuesto de 21.453 miles de euros corresponde a un importe de 0,15 euros brutos por acción.

4.     Normas de registro y valoración

Conforme a lo indicado en la Nota 2, la Sociedad ha aplicado las políticas contables de acuerdo con los principios y normas contables recogidos en el Código de Comercio, que se desarrollan en el Plan General de Contabilidad en vigor (PGC 2007), así como el resto de la legislación mercantil vigente a la fecha de cierre de las presentes cuentas anuales. En este sentido, se detallan a continuación únicamente aquellas políticas que son específicas de la actividad de la Sociedad y aquellas consideradas significativas atendiendo a la naturaleza de sus actividades.

4.1.     Instrumentos financieros 

Activos financieros

     Los activos financieros que posee la Sociedad se clasifican en las siguientes categorías:

a)     Créditos y partidas a cobrar: activos financieros originados en la venta de bienes o en la prestación de servicios por operaciones de tráfico de la empresa, o los que, no teniendo un origen comercial, no son instrumentos de patrimonio ni derivados y cuyos cobros son de cuantía fija o determinable y no se negocian en un mercado activo.

b)     Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo, asociadas y multigrupo: se consideran empresas del grupo aquellas vinculadas con la Sociedad por una relación de control, y empresas asociadas aquellas sobre las que la Sociedad ejerce una influencia significativa. Adicionalmente, dentro de la categoría de multigrupo se incluye a aquellas sociedades sobre las que, en virtud de un acuerdo, se ejerce un control conjunto con uno o más socios. 

     Los activos financieros se registran inicialmente al valor razonable de la contraprestación entregada más los costes de la transacción que sean directamente atribuibles.

     Los créditos, partidas a cobrar e inversiones mantenidas hasta el vencimiento se valoran por su coste amortizado.

     Las inversiones en empresas del grupo, asociadas y multigrupo se valoran por su coste, minorado, en su caso, por el importe acumulado de las correcciones valorativas por deterioro. Dichas correcciones se calculan como la diferencia entre su valor en libros y el importe recuperable, entendido este como el mayor importe entre su valor razonable menos los costes de venta y el valor actual de los flujos de efectivo futuros derivados de la inversión, salvo mejor evidencia del importe recuperable, se toma en consideración el patrimonio neto de la entidad participada, corregido por las plusvalías tácitas existentes en la fecha de la valoración (incluyendo el fondo de comercio, si lo hubiera).

La Sociedad participa mayoritariamente en el capital social de ciertas sociedades. Las cuentas anuales no reflejan los aumentos ni disminuciones del valor de las participaciones de la Sociedad que resultarían de aplicar criterios de consolidación. Adicionalmente, cabe mencionar que, de acuerdo con la legislación vigente, la Sociedad está obligada a formular separadamente cuentas anuales consolidadas, bajo la Normativa Internacional de Información Financiera ("NIIF-UE"). Dichas cuentas consolidadas han sido formuladas por los Administradores, en la reunión del Consejo de Administración celebrada el día 18 de febrero de 2021.

Las principales magnitudes de dichas cuentas anuales consolidadas del ejercicio 2020, elaboradas de acuerdo con lo establecido en la Disposición Final undécima de la Ley 62/2003, de 30 de diciembre, aplicando las Normas Internacionales de Información Financiera aprobadas por los Reglamentos de la Comisión Europea, son las siguientes:

La Sociedad da de baja los activos financieros cuando expiran o se han cedido los derechos sobre los flujos de efectivo del correspondiente activo financiero y se han transferido sustancialmente los riesgos y beneficios inherentes a su propiedad, tales como en ventas en firme de activos, cesiones de créditos comerciales en operaciones de factoring en las que la empresa no retiene ningún riesgo de crédito ni de interés.

Pasivos financieros

     Son pasivos financieros aquellos préstamos y partidas a pagar que tiene la Sociedad y que se han originado en la compra de bienes y servicios por operaciones de tráfico de la empresa, o también aquellos que, sin tener un origen comercial, no pueden ser considerados como instrumentos financieros derivados. 

     Los préstamos y partidas a pagar se valoran inicialmente al valor razonable de la contraprestación recibida, ajustada por los costes de la transacción directamente atribuibles. Con posterioridad, dichos pasivos se valoran de acuerdo con su coste amortizado. 

     La Sociedad da de baja los pasivos financieros cuando se extinguen las obligaciones que los han generado. 

     Al cierre del ejercicio 2020 la Sociedad no mantiene contratado ningún instrumento financiero derivado.

Deterioro de valor de activos financieros

Al menos una vez al año, la Sociedad realiza un test de deterioro para los activos financieros que no están registrados a valor razonable. Se considera que existe evidencia objetiva de deterioro si el valor recuperable del activo financiero es inferior a su valor en libros. Cuando se produce, el registro de este deterioro se registra en la cuenta de pérdidas y ganancias.        

El importe recuperable se determina como el mayor importe entre el valor razonable menos los costes de venta y el valor en uso. 

La Dirección revisa anualmente los planes de negocio de sus sociedades participadas, los cuales son preparados siguiendo las directrices del plan estratégico del Grupo por sector y geografía, teniendo en cuenta las especificidades propias de cada compañía en cuanto a sus clientes, proyectos y servicios prestados. Los principales componentes de dicho plan son: proyecciones de ingresos y gastos operativos, proyecciones de inversiones y proyecciones del capital circulante. El plan de negocio preparado por la Dirección para 2020 incluye el presupuesto del 2021 junto con las proyecciones para los próximos ejercicios.

Las proyecciones han sido preparadas sobre la base de la experiencia pasada y en función de las mejores estimaciones disponibles a la fecha de la realización del test de deterioro.

Para el cálculo del valor recuperable de cada activo se ha determinado el valor presente de sus flujos de caja utilizando como base el plan de negocio elaborado por la Dirección de la Sociedad. Como norma general se han utilizado unas proyecciones de vida indefinida mediante un periodo proyectado de cinco años y una renta perpetua a partir del sexto año. Salvo para los negocios con vida útil finita, en los que se utilizan proyecciones ajustadas a la duración real del contrato, considerando, en su caso, su probabilidad de renovación. A perpetuidad se ha considerado que los flujos de caja generados por cada activo crecen a una tasa equivalente al crecimiento de cada industria en la zona geográfica donde opera.

Las principales tasas de descuento medias utilizadas después de impuestos, en función de las zonas geográficas, son las siguientes:

4.2.     Transacciones en moneda extranjera

     La moneda funcional utilizada por la Sociedad es el Euro. Consecuentemente, las operaciones en otras divisas distintas del Euro se consideran denominadas en moneda extranjera y se registran según los tipos de cambio vigentes en las fechas de las operaciones.

Al cierre del ejercicio, los activos y pasivos monetarios denominados en moneda extranjera se convierten aplicando el tipo de cambio en la fecha del balance de situación. Los beneficios o pérdidas puestos de manifiesto se imputan directamente a la cuenta de pérdidas y ganancias del ejercicio en que se producen.

Los activos y pasivos no monetarios cuyo criterio de valoración sea el valor razonable y estén denominados en moneda extranjera se convierten según los tipos vigentes en la fecha en que se ha determinado el valor razonable. Los beneficios o pérdidas puestos de manifiesto se imputan a patrimonio neto o a pérdidas y ganancias siguiendo los mismos criterios que el registro de las variaciones en el valor razonable, según se indica en la Nota 4.1 de Instrumentos financieros.

4.3.     Impuesto sobre beneficios

El gasto o ingreso por impuesto sobre beneficios comprende la parte relativa al gasto o ingreso por el impuesto corriente y la parte correspondiente al gasto o ingreso por impuesto diferido.

El impuesto corriente es la cantidad que la Sociedad satisface como consecuencia de las liquidaciones fiscales del Impuesto sobre el Beneficio relativas a un ejercicio. Las deducciones y otras ventajas fiscales aplicables a nivel de cuota del impuesto, excluidas las retenciones y pagos a cuenta, así como las pérdidas fiscales compensables de ejercicios anteriores y aplicadas efectivamente en este, dan lugar a un menor importe del impuesto corriente.

El gasto o el ingreso por impuesto diferido se corresponde con el reconocimiento y la cancelación de los activos y pasivos por impuesto diferido. Estos incluyen las diferencias temporarias que se identifican como aquellos importes que se prevén pagaderos o recuperables derivados de las diferencias entre los importes en libros de los activos y pasivos y su valor fiscal, así como las bases imponibles negativas pendientes de compensación y los créditos por deducciones fiscales no aplicadas fiscalmente. Dichos importes se registran aplicando a la diferencia temporaria o crédito que corresponda el tipo de gravamen al que se espera recuperarlos o liquidarlos.

Se reconocen pasivos por impuestos diferidos para todas las diferencias temporarias imponibles, excepto:

1. Aquellas derivadas del reconocimiento inicial de fondos de comercio o de otros activos y pasivos en una operación que no afecta ni al resultado fiscal ni al resultado contable y no es una combinación de negocios.

2. Para aquellas asociadas con inversiones en subsidiarias, sucursales y asociadas, o con participaciones en negocios conjuntos, cuando la Sociedad puede controlar el momento de la reversión de la diferencia temporaria y es probable que no vayan a revertir en un futuro previsible.

Los activos por impuestos diferidos solamente se reconocen en el caso de que se considere probable que la Sociedad vaya a tener en el futuro suficientes ganancias fiscales contra las que poder hacerlos efectivos.

En cada cierre contable se analizan los activos por impuestos diferidos registrados, efectuándose las oportunas correcciones a los mismos en la medida en que existan dudas sobre su recuperación futura. Asimismo, en cada cierre se evalúan los activos por impuestos diferidos no registrados en balance y estos son objeto de reconocimiento en la medida en que pase a ser probable su recuperación con beneficios fiscales futuros.

La Sociedad es cabecera del Grupo Applus, el cual está acogido al Régimen Fiscal de Tributación Consolidada con el número de Grupo 238/08, determinando la base imponible del ejercicio como si se tratase de una declaración independiente y se aplican las deducciones y bonificaciones que le permite el mencionado régimen de tributación consolidada. La Sociedad gestiona las cuentas a cobrar o a pagar que se generen por este concepto.

El Grupo consolidado fiscal español está compuesto por las siguientes sociedades:

La Sociedad cabecera del Grupo Fiscal está acogida al Régimen Tributación Consolidada del Impuesto sobre el Valor Añadido con el número de Grupo 0036/11. La Sociedad gestiona las cuentas a cobrar o a pagar que se generen por este concepto.

El Grupo consolidado de IVA español está compuesto por las siguientes sociedades:

4.4.     Ingresos y gastos

Dada la actividad holding de la Sociedad, y en aplicación de la consulta 2 del BOICAC 79, tanto los dividendos recibidos de sus filiales como los ingresos por intereses recibidos de los préstamos con sus filiales se registran dentro del epígrafe "importe neto de la cifra de negocios".

Los ingresos y gastos se imputan en función del criterio de devengo, es decir, cuando se produce la corriente real de bienes y servicios que los mismos representan, con independencia del momento en que se produzca la corriente monetaria o financiera derivada de ellos. Dichos ingresos se valoran por el valor razonable de la contraprestación recibida, deducidos descuentos e impuestos.

     Los ingresos por prestación de servicios se reconocen considerando el grado de realización de la prestación a la fecha de balance, siempre y cuando el resultado de la transacción pueda ser estimado con fiabilidad.

     Los intereses recibidos de activos financieros se reconocen utilizando el método del tipo de interés efectivo y, los dividendos, cuando se declara el derecho del socio a recibirlos. En cualquier caso, los intereses y dividendos de activos financieros devengados con posterioridad al momento de la adquisición se reconocen como ingresos en la cuenta de pérdidas y ganancias.

4.5.     Provisiones y contingencias

     Los Administradores de la Sociedad en la formulación de las cuentas anuales diferencian entre:

1.     Provisiones: saldos acreedores que cubren obligaciones actuales derivadas de sucesos pasados, cuya cancelación es probable que origine una salida de recursos, por un importe y/o unos plazos no conocidos con certeza, pero estimables con razonable fiabilidad.

2.     Pasivos contingentes: obligaciones posibles surgidas como consecuencia de sucesos pasados, cuya materialización futura está condicionada a que ocurra, o no, uno o más eventos futuros independientes de la voluntad de la Sociedad.

     Las cuentas anuales recogen todas las provisiones con respecto a las cuales se estima que la probabilidad de que se tenga que atender la obligación es mayor que de lo contrario. Los pasivos contingentes no se reconocen en las cuentas anuales, sino que se informa sobre los mismos en las notas de la memoria, en la medida en que no sean considerados como remotos.

Las provisiones se valoran por el valor actual de la mejor estimación posible del importe necesario para cancelar o transferir la obligación, teniendo en cuenta la información disponible sobre el suceso y sus consecuencias, y registrándose los ajustes que surjan por la actualización de dichas provisiones como un gasto financiero conforme se va devengando.     

4.6.     Indemnizaciones por despido

De acuerdo con la legislación vigente, la Sociedad está obligada al pago de indemnizaciones a aquellos empleados con los que, bajo determinadas condiciones, rescinda sus relaciones laborales. Por tanto, las indemnizaciones por despido susceptibles de cuantificación razonable se registran como gasto en el ejercicio en el que se adopta la decisión y se crea una expectativa válida frente a terceros sobre el despido. 

4.7.     Elementos patrimoniales de naturaleza medioambiental

     Se consideran activos de naturaleza medioambiental los bienes que son utilizados de forma duradera en la actividad de la Sociedad, cuya finalidad principal es la minimización del impacto medioambiental y la protección y mejora del medioambiente, incluyendo la reducción o eliminación de la contaminación futura.

     La actividad de la Sociedad, por su naturaleza, no tiene un impacto medioambiental.

4.8.     Transacciones con empresas del grupo, asociadas y vinculadas

A efectos de presentación de las cuentas anuales, se consideran empresas del Grupo aquellas sociedades dependientes de la Sociedad para las que esta controla directa o indirectamente las políticas financieras y operativas, ejerce el poder sobre las actividades relevantes, manteniendo la exposición o el derecho a los resultados variables de la inversión y la capacidad de utilizar dicho poder de modo que pueda influir en el importe de esos retornos. Ello, generalmente, viene acompañado de una participación superior al 50% de los derechos de voto. 

Se consideran empresas asociadas aquellas en que la Sociedad tiene capacidad para ejercer una influencia significativa, sin control ni control conjunto. Habitualmente, esta capacidad se manifiesta en una participación (directa o indirecta) de entre el 20% y el 50% de los derechos de voto de la entidad participada.

Se consideran partes vinculadas las siguientes:

• Los accionistas significativos de Applus Services, S.A., entendiéndose por tales los que posean directa o indirectamente participaciones iguales o superiores al 3%, así como los accionistas que, sin ser significativos, hayan ejercido la facultad de proponer la designación de algún miembro del Consejo de Administración.

• Los Administradores y la Dirección, así como su familia cercana, entendiéndose por "Administradores" un miembro del Consejo de Administración y por "Dirección" los que tengan dependencia directa del Consejo o del primer ejecutivo del Grupo. 

La Sociedad realiza todas sus operaciones vinculadas a valores de mercado. Adicionalmente, los precios de transferencia se encuentran adecuadamente soportados, por lo cual los Administradores de la Sociedad consideran que no hay riesgos significativos por este aspecto del cual puedan derivarse pasivos de consideración en el futuro.

4.9.     Arrendamientos

Los arrendamientos se clasifican como arrendamientos financieros siempre que de las condiciones de los mismos se deduzca que se transfieren al arrendatario sustancialmente los riesgos y beneficios inherentes a la propiedad del activo objeto del contrato. Los demás arrendamientos se clasifican como arrendamientos operativos.

Arrendamiento financiero

La Sociedad no tiene arrendamientos financieros al 31 de diciembre de 2020 ni 2019.

Arrendamiento operativo

Los gastos derivados de los acuerdos de arrendamiento operativo se cargan a la cuenta de pérdidas y ganancias en el ejercicio en que se devengan.

La Sociedad únicamente dispone de contratos de arrendamiento operativo de elementos de transporte cuyo impacto no es significativo.

4.10.      Partidas corrientes y no corrientes

Se consideran activos corrientes aquellos vinculados al ciclo normal de explotación que, con carácter general, se considera de un año; también aquellos otros activos cuyo vencimiento, enajenación o realización se espera que se produzca en el corto plazo desde la fecha de cierre del ejercicio; los activos financieros mantenidos para negociar, con la excepción de los derivados financieros cuyo plazo de liquidación sea superior al año; y el efectivo y otros activos líquidos equivalentes. Los activos que no cumplen estos requisitos se califican como no corrientes. 

Del mismo modo, son pasivos corrientes los vinculados al ciclo normal de explotación, los pasivos financieros mantenidos para negociar, con la excepción de los derivados financieros cuyo plazo de liquidación sea superior al año y, en general, todas las obligaciones cuyo vencimiento o extinción se producirá en el corto plazo. En caso contrario, se clasifican como no corrientes.

4.11. Obligaciones con el personal

La Sociedad tiene establecidos con su personal clave planes de remuneración específicos: 

1. Retribución variable anual a ciertos empleados de la Sociedad en base a la consecución de determinados objetivos del ejercicio 2020.

2. Plan de retribución variable que conlleva la entrega anual de un número determinado de RSU's (convertibles en acciones de la Sociedad) a los Consejeros Ejecutivos y a determinados miembros del equipo directivo. Dicho plan es aprobado y otorgado anualmente y es convertible en acciones en un plazo de tres años a partir de su concesión a razón de un 30% cada uno de los dos primeros años y un 40% el tercero. Al cierre del ejercicio 2020 hay tres planes aprobados y ratificados (véase Nota 10.3). 

3. Plan de "Incentivo a largo plazo" concedido a los Consejeros Ejecutivos y a determinados miembros de la Dirección del Grupo consistente en la entrega de PSU's - Performance Stock Units - en el caso del Consejero Ejecutivo Director General, y en la entrega de RSU's -Restricted Stock Units- más PSU's en el caso de del Consejero Ejecutivo Director Financiero y de los miembros de la Dirección, ambos convertibles en acciones de la Sociedad en un plazo de tres años desde el día de su concesión en función del cumplimiento de determinados objetivos (véase Nota 10.3). 

4.12. Acciones propias

Las adquisiciones de acciones propias se registran por su valor de adquisición, minorando el patrimonio neto hasta el momento de su enajenación. Los beneficios o pérdidas obtenidos en la enajenación de acciones propias se registran en el epígrafe "Reservas" del balance de situación.

5.     Inversiones financieras (largo y corto plazo)

5.1.     Inversiones en empresas del grupo y asociadas a largo plazo

El saldo de las cuentas del epígrafe "Inversiones en empresas del grupo y asociadas a largo plazo" al cierre de los ejercicios 2020 y 2019 es el siguiente (en miles de euros):

Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo y asociadas

El movimiento producido durante los ejercicios 2020 y 2019 en el epígrafe "Inversiones en el patrimonio de empresas del grupo y asociadas" del balance de situación adjunto ha sido el siguiente (en miles de euros):

Ejercicio 2020

La Sociedad ha incrementado en 2020 la participación de la filial Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U. por importe de 170.380 miles de euros mediante una aportación del Socio Único registrada en los fondos propios de la sociedad participada por el mismo importe. Dicho incremento de la participación en Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U. se ha efectuado para que las sociedades del grupo, Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U. y Applus Iteuve Technology, S.L.U., procedan a la adquisición de las sociedades Reliable Analysis (Grupo) y Besikta Bilprovning (Grupo).

Durante el ejercicio 2020, como consecuencia de los efectos de la pandemia descritos en la Nota 2.5 y la consecuente disminución de la demanda de servicios del Grupo, los Administradores han reestimado el valor recuperable de las inversiones en el patrimonio de sus negocios y, como consecuencia de ello, se ha puesto de manifiesto la necesidad de registrar un deterioro en el valor de la participación en Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U. por importe de 20.000 miles de euros para adecuar la misma a su valor recuperable, tal y como se describe en las Notas 2.5 y 4.1.

Ejercicio 2019

El valor de las participaciones directas al cierre de los ejercicios 2020 y 2019 es el siguiente (en miles de euros): 

La información más significativa de las sociedades dependientes participadas directamente al cierre del ejercicio 2020 es la siguiente:

La información relativa a las sociedades dependientes y asociadas participadas directa e indirectamente por la Sociedad se detallan en el Anexo I. Ninguna de las sociedades dependientes cotiza en los mercados de valores.

5.2. Inversiones en empresas del Grupo y asociadas a corto plazo

     El saldo de las cuentas del epígrafe "Inversiones en empresas del grupo y asociadas a corto plazo" al cierre de los ejercicios 2020 y 2019 es el siguiente (en miles de euros):

5.3. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes

El saldo de las cuentas del epígrafe "Efectivo y otros activos líquidos equivalentes" al cierre de los ejercicios 2020 y 2019 es el siguiente (en miles de euros):

Al 31 de diciembre de 2020 y 2019 no existe importe alguno registrado en el epígrafe de "Efectivo y otros activos líquidos equivalentes" pignorado.

El epígrafe "Efectivo y otros activos equivalentes" del balance de situación adjunto incluye los saldos deudores registrados con motivo de un producto bancario contratado durante el ejercicio 2015 denominado "Multi Currency Notional Pooling" en ocho divisas diferentes y cuyo importe asciende a 11.316 miles de euros al 31 de diciembre de 2020 (saldo acreedor por importe de 3.684 miles de euros al 31 de diciembre de 2019, incluido en el epígrafe "Deudas con entidades de crédito") (véase Nota 7).

Al cierre del ejercicio 2020, la Sociedad mantiene líneas de crédito parcialmente dispuestas. El importe dispuesto de dichas líneas al 31 de diciembre de 2020 es de 2.365 miles de euros (50.572 miles de euros al 31 de diciembre de 2019), incluido en el epígrafe "Deudas con entidades de crédito" del balance de situación financiera adjunto (véase Nota 7).

5.4. Información sobre la naturaleza y el nivel de riesgo de los instrumentos financieros

     La gestión de los riesgos financieros de la Sociedad está centralizada en la Dirección Financiera Corporativa del Grupo Applus, la cual tiene establecidos los mecanismos necesarios para controlar la exposición a las variaciones en los tipos de interés y tipos de cambio, así como a los riesgos de crédito y liquidez. A continuación, se indican los principales riesgos financieros que impactan a la Sociedad:

a)     Riesgo de crédito:

     Con carácter general la Sociedad mantiene su tesorería y activos líquidos equivalentes en entidades financieras de elevado nivel crediticio.

     Las cuentas a cobrar al cierre de los ejercicios 2020 y 2019 son, principalmente, saldos con empresas del Grupo por la prestación de servicios que realiza la Sociedad.

Los Administradores de la Sociedad estiman que no existe ningún riesgo de crédito significativo al 31 de diciembre de 2020 y 2019.

b)     Riesgo de liquidez:

     Con el fin de asegurar la liquidez y poder atender todos los compromisos de pago que se derivan de su actividad, la Sociedad dispone de la tesorería que muestra su balance, así como de las líneas crediticias y de financiación.

La Sociedad lleva a cabo una gestión prudente del riesgo de liquidez, fundada en el mantenimiento de suficiente efectivo, la disponibilidad de financiación de crédito comprometido y la capacidad suficiente para liquidar posiciones de mercado.

c)     Riesgo de mercado:

     Tanto la tesorería como parte de la deuda financiera de la Sociedad, están expuestas al riesgo de tipo de interés, cuya variación puede impactar en los resultados financieros y en los flujos de caja. Adicionalmente, con la finalidad de minimizar la exposición a este tipo de riesgos, en el proceso de refinanciación de la deuda se realizó una colocación de deuda privada a tipo de interés fijo. Al cierre de diciembre 2020 esta deuda representa el 43% (64% al cierre del ejercicio 2019).

Los Administradores de la Sociedad realizan una constante monitorización de estos riesgos. 

Adicionalmente, algunos saldos con empresas del Grupo son en moneda extranjera.

Por tanto, los principales riesgos de mercado a los que se enfrenta la Sociedad son los de tipo de interés y de tipo de cambio.

c.1) Riesgo por tipo de interés:

El tipo de interés medio y la disposición media de la deuda financiera es el siguiente:

A partir de la deuda financiera dispuesta, la implicación en los costes financieros que podría haber tenido una variación de medio punto en el tipo de interés medio sería la siguiente:

     c.2) Riesgo por tipo de cambio:

La Dirección de la Sociedad, a tenor de la actividad en países fuera de la zona euro, realiza un seguimiento de la evolución de las diferentes monedas en las que opera el Grupo y evalúa el riesgo por tipo de cambio que podría afectar a sus estados financieros. 

Para gestionar el riesgo por tipo de cambio, la Sociedad aplica las siguientes medidas:

Si el mercado financiero del país en el que se realiza la operación permite obtener financiación adecuada en cuanto a plazo y a coste, la cobertura se realiza de forma natural mediante la financiación en la misma divisa de la inversión.

Si lo anterior no es posible, la Sociedad determina la sensibilidad patrimonial ante variaciones del tipo de cambio a partir del tamaño y de la severidad (volatilidad) de la exposición.

Al cierre del ejercicio 2020 existe deuda financiera del préstamo sindicado dispuesta en dólares canadienses (al cierre del ejercicio 2019 no existía deuda financiera del préstamo sindicado dispuesta en moneda extranjera), por lo que la Sociedad está expuesta al riesgo por tipo de cambio detallado a continuación:

A partir de la deuda financiera del préstamo sindicado sujeta a las divisas extranjeras, la implicación en los costes financieros que podría haber tenido una variación de medio punto en el tipo de cambio medio sería la siguiente:

Con dicha deuda financiera del préstamo sindicado dispuesta en dólares canadienses la Sociedad ha financiado a una compañía canadiense del Grupo, de manera que existe una cobertura natural tal y como se ha descrito anteriormente.

6.     Patrimonio neto

6.1. Capital social

Al 31 de diciembre de 2016, el capital social de la Sociedad estaba representado por 130.016.755 acciones ordinarias de 0,10 euros de valor nominal cada una de ellas, totalmente suscritas y desembolsadas.

El 28 de septiembre de 2017 se realizó una ampliación el capital social de la Sociedad en la cantidad de 1.300 miles de euros, mediante la creación de 13.001.675 nuevas acciones de 0,10 euros de valor nominal cada una y con una prima de emisión de 135.866 miles de euros, a razón de 10,45 euros por acción. Dicha ampliación de capital se realizó mediante aportaciones dinerarias del importe íntegro que ascendió a 137.166 miles de euros.

Los gastos relacionados con la ampliación de capital del ejercicio 2017 ascendieron a 1.717 miles de euros, netos de efecto fiscal, que fueron registrados contra reservas.

En consecuencia, al 31 de diciembre de 2020 y 2019, el capital social de la Sociedad está representado por 143.018.430 acciones ordinarias de 0,10 euros de valor nominal cada una de ellas, totalmente suscritas y desembolsadas. 

De acuerdo con las comunicaciones sobre el número de acciones societarias realizadas ante la Comisión Nacional del Mercado de Valores ("CNMV"), los accionistas titulares de participaciones significativas en el capital social de la Sociedad, tanto directo como indirecto, superior al 3% del capital social, al 31 de diciembre de 2020, son las siguientes:

No existe conocimiento por parte de los Administradores de la Sociedad de otras participaciones iguales o superiores al 3% del capital social o derechos de voto de la Sociedad, o que, siendo inferiores al porcentaje establecido, permitan ejercer influencia notable en la Sociedad.

6.2.     Reservas y prima de emisión

De acuerdo con la Ley de Sociedades de Capital, la sociedad anónima debe destinar una cifra igual al 10% del beneficio del ejercicio a la reserva legal hasta que esta alcance, al menos, el 20% del capital social. La reserva legal podrá utilizarse para aumentar el capital en la parte de su saldo que exceda del 10% del capital ya aumentado. Salvo para la finalidad mencionada anteriormente, y mientras no supere el 20% del capital social, esta reserva solo podrá destinarse a la compensación de pérdidas y siempre que no existan otras reservas disponibles suficientes para este fin.

Al cierre del ejercicio 2020 y 2019 esta reserva asciende a 2.860 miles de euros y se encuentra completamente constituida.

El importe total de prima de emisión al 31 de diciembre de 2020 y 2019 asciende a 449.391 miles de euros, y se encuentra completamente disponible.

Al cierre del ejercicio 2020 y 2019 la Sociedad dispone de reservas por importe de 760.683 y 710.861 miles de euros, respectivamente.

La Ley de Sociedades de Capital permite expresamente la utilización del saldo de prima de emisión para ampliar el capital y no establece restricción específica alguna para la disponibilidad de dicho saldo. 

6.3.     Acciones propias

Al 31 de diciembre de 2020 la Sociedad posee un total de 317.809 acciones propias a un coste medio de 8,38 euros por acción. El valor total de estas acciones propias asciende a 2.664 miles de euros, importe que se encuentra registrado al 31 de diciembre de 2020 en el epígrafe "Acciones propias" del balance de situación financiera adjunto (véase Nota 4.12).

Al 31 de diciembre de 2019 la Sociedad poseía un total de 343.849 acciones propias, a un coste medio de 11,93 euros la acción. El valor total de estas acciones propias ascendía a 4.102 miles de euros, importe que se encontraba registrado al 31 de diciembre de 2019 en el epígrafe "Acciones propias" del balance de situación financiera adjunto (véase Nota 4.12).

Durante los meses de febrero y marzo de 2020 la Sociedad ha entregado a los Consejeros Ejecutivos, a la Dirección de la Sociedad y a determinados miembros del Equipo Directivo del Grupo un total de 226.040 acciones, siguiendo en todos los casos el calendario aprobado en el nuevo plan de incentivos concedido (véase Nota 10.3).

7.     Deudas (largo y corto plazo)

     El saldo de las cuentas del epígrafe "Deudas a largo plazo" y "Deudas a corto plazo" es el siguiente (en miles de euros): 

La estructura de deuda de la Sociedad se compone de una parte de deuda bancaria sindicada con nueve entidades de crédito y de una colocación de deuda privada con inversores institucionales estadounidenses. La parte bancaria de la deuda consiste en un préstamo sindicado multidivisa de 600 millones de euros disponible para todas las compañías del Grupo, formado por una Facility A "Term Loan" de 200 millones de euros y una Facility B "Revolving Credit Facility" de 400 millones de euros. La colocación de deuda privada asciende a 230 millones de euros. El importe dispuesto de la deuda por parte de la Sociedad se encuentra desglosado en el cuadro anterior. Por su parte, el importe dispuesto de la deuda por el Grupo se encuentra desglosado en las cuentas anuales consolidadas del Grupo Applus y puede verse en los cuadros mostrados en el punto a.

Con fecha 16 de abril de 2020 la Sociedad ha suscrito un préstamo bilateral. El importe total suscrito es de 50 millones de euros siendo el vencimiento último del préstamo en abril de 2023. El préstamo devenga un tipo de interés de mercado.

Con fecha 16 de abril de 2020 la Sociedad ha firmado una línea de crédito con un límite de 100 millones de euros con vencimiento en 2021. Esta línea no está utilizada.

La liquidez de la Sociedad al 31 de diciembre de 2020 asciende a 369 millones de euros, teniendo en consideración el efectivo y otros activos líquidos equivalentes que muestra el balance de situación adjunto y los saldos no dispuestos de las líneas de financiación detalladas anteriormente.

1. Préstamo sindicado y deuda privada

El préstamo sindicado devenga un tipo de interés de Euribor para tramos en euros y Libor para tramos en moneda extranjera (dispuestos 72 millones de dólares canadienses al cierre de 2020) más un diferencial según el nivel de endeudamiento para cada tramo de deuda.

Todos los tramos tenían vencimiento inicial único el 27 de junio de 2023 con la posibilidad de extenderlo por un total de dos años adicionales al final del primer y segundo año. Con fecha 27 de junio de 2019 se extendió hasta el 27 de junio de 2024, para todos los tramos, y en fecha 16 de junio de 2020 se ha extendido hasta el 27 de junio de 2025 para todos los tramos.

La colocación de deuda privada se realizó con dos inversores institucionales americanos. La estructura incluye un tramo por un importe de 150 millones de euros con vencimiento el 27 de junio de 2025 y un tramo de 80 millones de euros con vencimiento el 27 de junio de 2028. 

La estructura financiera de la deuda y los saldos dispuestos al 31 de diciembre 2020 y 2019 es, por tanto, como sigue:

Ejercicio 2020

Ejercicio 2019

a.1) Compromisos y restricciones de la financiación sindicada y deuda privada

Tanto el préstamo sindicado como la colocación de deuda privada están sujetos al cumplimiento de determinadas ratios financieras, siendo la principal la ratio de Deuda consolidada neta sobre EBITDA consolidado de los últimos doce meses, inferior a 4,0 veces y evaluado cada seis meses, al 30 de junio y 31 de diciembre.

Durante el ejercicio 2020 el Grupo ha obtenido la aprobación por parte de las entidades de crédito y de los inversores institucionales, de un incremento en el límite de la mencionada ratio para los periodos que finalizan al 31 de diciembre de 2020 y 30 de junio de 2021, sujeta a determinadas condiciones. 

La ratio a 31 de diciembre de 2020 y calculada según las definiciones de Deuda consolidada neta y EBITDA consolidado establecidos por contrato es de 3,0 veces. 

De acuerdo con los nuevos términos establecidos, los Administradores de la Sociedad Dominante no prevén incumplimientos de la citada ratio financiera en los próximos ejercicios.

Adicionalmente, el Grupo debe cumplir con determinadas obligaciones derivadas del contrato de financiación, básicamente, compromisos de información acerca de sus estados financieros consolidados y compromisos negativos de no realizar ciertas operaciones sin el consentimiento de los prestamistas e inversores, como ciertas fusiones o cambios de actividad empresarial.

a.2) Garantías entregadas:

No existen prendas sobre las acciones o participaciones u otros activos de sociedades dependientes del Grupo Applus en garantía del citado préstamo.

El detalle del saldo dispuesto por vencimientos de las partidas que forman parte de los epígrafes "Deudas a largo y corto plazo" es el siguiente:

Ejercicio 2020     

Ejercicio 2019

8.     Administraciones Públicas y situación fiscal

8.1.     Saldos con las Administraciones Públicas 

     La composición de los saldos corrientes y no corrientes con las Administraciones Públicas al cierre de los ejercicios 2020 y 2019 es la siguiente (en miles de euros):

Ejercicio 2020

Ejercicio 2019

8.2. Conciliación entre el resultado contable y la base imponible fiscal 

        La conciliación entre el resultado contable y la base imponible del Impuesto sobre Sociedades es la siguiente (en miles de euros):

Las diferencias permanentes del ejercicio 2020 corresponden, principalmente, a la aplicación de la disposición transitoria vigésimo tercera de la LIS (inspirada en el antiguo artículo 30.6 del TRLIS), que permite la no integración de la base imponible de dividendos recibidos de filiales españolas (y, por tanto, su consideración como menos valor fiscal de la participación) y la acreditación de una deducción por doble imposición siempre que se haya probado la tributación efectiva del vendedor por un importe equivalente al dividendo que se percibe. 

En aplicación de dicha disposición, se ha ajustado negativamente parte del dividendo, por importe de 27.208 miles de euros, entregado por la sociedad dependiente Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U, como la parte restante del dividendo por importe de 14.742 miles de euros, exento, en aplicación del artículo 21 de la LIS, cuyo importe total asciende a 41.950 miles de euros (véase Nota 10.1). Asimismo, cabe indicar que la sociedad está acogida al Régimen Fiscal de Entidad de Tenencia de Valores Extranjeros (ETVE) previsto en los artículos 107 y siguientes de la LIS.

Las diferencias permanentes del ejercicio 2019 correspondían, principalmente, a la aplicación de la disposición transitoria vigésimo tercera de la LIS (inspirada en el antiguo artículo 30.6 del TRLIS), que permite la no integración de la base imponible de dividendos recibidos de filiales españolas (y, por tanto, su consideración como menos valor fiscal de la participación) y la acreditación de una deducción por doble imposición siempre que se haya probado la tributación efectiva del vendedor por un importe equivalente al dividendo que se percibe. 

En aplicación de dicha disposición, se ajustó negativamente parte del dividendo, por importe de 34.135 miles de euros, entregado por la sociedad dependiente Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U, como la parte restante del dividendo por importe de 13.623 miles de euros, exento, en aplicación del artículo 21 de la LIS, cuyo importe total asciende a 47.758 miles de euros (véase Nota 10.1). 

Las diferencias temporales en 2020 se corresponden a la reversión de provisiones fiscalmente no deducibles por importe de 1.533 miles de euros y a la dotación de provisiones fiscalmente no deducibles por importe de 1.452 miles de euros.

Las diferencias temporales en 2019 se correspondían con el importe de los gastos financieros pendiente de deducir de ejercicios anteriores aplicados en este ejercicio según establece el artículo 16 de la LIS, por importe de 572 miles de euros y a la reversión de provisiones fiscalmente no deducibles por importe de 351 miles de euros.

8.3. Conciliación entre el resultado contable y el gasto por Impuesto sobre Sociedades

La conciliación entre el resultado contable y el gasto por Impuesto sobre Sociedades de los ejercicios 2020 y 2019 es la siguiente (miles de euros):

La aplicación de deducciones no activadas de los ejercicios 2020 y 2019 corresponden principalmente a la deducción por doble imposición interna. 

8.4. Desglose del gasto por Impuesto sobre Sociedades

El desglose de gasto por Impuesto sobre Sociedades es el siguiente (en miles de euros):

8.5.     Activos por impuestos diferidos registrados

Las bases imponibles negativas de ejercicios anteriores pendientes de compensar activadas por la Sociedad al cierre de los ejercicios 2020 y 2019 son las siguientes:

Ejercicio 2020

Ejercicio 2019

Asimismo, el epígrafe "Activos por impuesto diferido" del activo del balance de situación adjunto al 31 de diciembre de 2020 recoge otras diferencias temporales positivas por diversos conceptos por importe de 351 y 466 miles de euros en 2020 y 2019, respectivamente (véase Nota 8.1). 

Por último, dentro de este epígrafe se incluyen 4.380 miles de euros correspondientes a la activación de deducciones por doble imposición interna (mismo importe que en el ejercicio 2019) (véase Nota 8.1).

Los Administradores de la Sociedad analizan al cierre de cada ejercicio la recuperabilidad de los activos por impuesto diferido, manteniendo capitalizados únicamente aquellos que consideran que es probable que sean recuperados en un plazo temporal máximo de 10 años.

Los factores que los Administradores de la Sociedad han tomado en consideración para el mantenimiento como activo de los activos por impuesto diferido, incluyendo créditos fiscales por bases imponibles negativas, retenciones y créditos por diferencias temporarias al 31 de diciembre de 2020 y que soportan su recuperabilidad futura han sido los siguientes:

• Durante los ejercicios 2020 y 2019, el grupo de consolidación fiscal en España ha obtenido una base imponible positiva por importes de 44.027 y 83.542 miles de euros, respectivamente, lo que ha permitido compensar bases imponibles negativas de ejercicios anteriores que no estaban activadas contablemente por importe de 1.000 y 4.679 miles de euros, respectivamente.

• El plan de negocio del grupo fiscal en España para los próximos ejercicios permite recuperar los activos por impuesto diferido capitalizados a 31 de diciembre de 2020.

8.6. Activos por impuesto diferido no registrados

El detalle de las bases imponibles negativas pendientes de compensación no registradas en el balance de situación adjunto al 31 de diciembre de 2020 y 2019 es el siguiente:

El detalle de las deducciones pendientes de compensar no registradas al 31 de diciembre de 2020 y al 31 de diciembre del 2019 en el balance de situación adjunto es el siguiente (en miles de euros):

Adicionalmente, la Sociedad dispone de las siguientes deducciones generadas por la sociedad del grupo Idiada Automotive Technology S.A (en miles de euros).:

8.7.     Ejercicios pendientes de comprobación y actuaciones inspectoras

Durante el ejercicio 2019 se iniciaron actuaciones de inspección por parte de la Administración tributaria en determinadas sociedades españolas pertenecientes al grupo de consolidación fiscal, del Impuesto sobre Sociedades con número 238/08 y del Impuesto sobre el Valor Añadido con número 0036/11 en relación con los siguientes impuestos: Impuesto sobre Sociedades (ejercicios 2014 a 2017), Impuesto sobre el Valor Añadido (ejercicios 2015 a 2017) y Retenciones e Ingresos a Cuenta de IRPF (ejercicios 2015 a 2017). En el ejercicio 2020 dichas inspecciones han sido cerradas mediante actas firmadas en conformidad por el Grupo de Consolidación. El impacto en la cuenta de resultados consolidada ha sido un gasto 1,9 millones de euros, y en el estado de flujos de efectivo consolidado una salida de caja de 1,4 millones de euros (el impacto en la cuenta de resultados de la Compañía ha sido un gasto de 1,7 millones y en el estado de flujos de efectivo una salida de caja de 1,2 millones). 

Con carácter general, al cierre del ejercicio 2020, los ejercicios abiertos a inspección a los efectos del Impuesto sobre Sociedades son: 2018-2019, a los efectos del Impuesto sobre el Valor Añadido: 2018-2020 y a los efectos de Retenciones e Ingresos a Cuenta de IRPF: 2018-2020. 

Se omite en la presente memoria Ia información referida al artículo 42 bis del RD 1065/2007 a las personas residentes en territorio español, ya sean personas jurídicas beneficiarias o titulares de cuentas en el exterior o personas físicas del Grupo apoderados de una cuenta en el extranjero de la que son autorizados y cuya titularidad corresponde a una entidad no residente en España filial del Grupo, ya que dicha información se encuentra debidamente registrada y detallada en Ia contabilidad de la Sociedad según establece el artículo 42.bis 4.b del RD 1065/2007.

9.     Ingresos y gastos

9.1.     Importe neto de la cifra de negocios

La totalidad de los ingresos de la Sociedad se deben a transacciones realizadas con empresas del Grupo (véase Nota 10.1).

La distribución del importe neto de la cifra de negocios correspondiente a los ejercicios 2020 y 2019 es la siguiente (en miles de euros):

9.2.     Gastos de personal

     El epígrafe "Gastos de personal" de la cuenta de pérdidas y ganancias adjunta de los ejercicios 2020 y 2019 presenta la siguiente composición (en miles de euros):

El número medio de personas empleadas durante los ejercicios 2020 y 2019, distribuido por sexos y detallado por categorías, es el siguiente:

Ejercicio 2020

Ejercicio 2019

Asimismo, la distribución por sexos al término de los ejercicios 2020 y 2019, detallado por categorías, es la siguiente:

Ejercicio 2020

Ejercicio 2019

Applus Services, S.A. no tiene personas empleadas durante el ejercicio 2020 y 2019 con discapacidad mayor o igual del 33%. 

10.     Operaciones y saldos con empresas del grupo y vinculadas

10.1. Operaciones con empresas del grupo y vinculadas

     El detalle de operaciones realizadas con empresas del grupo y vinculadas durante los ejercicios 2020 y 2019 es el siguiente:

Ejercicio 2020

Ejercicio 2019

Con fecha 23 de junio de 2020 la sociedad dependiente Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U. ha aprobado una distribución de dividendos por importe 10.725 miles de euros correspondiente al resultado del ejercicio 2019. Posteriormente, con fecha 28 de diciembre de 2020 dicha sociedad ha aprobado una nueva distribución de dividendos a cuenta del resultado de 2020 por importe de 30.000 miles de euros.

     Con fecha 21 de diciembre 2020 la sociedad dependiente Azul Holding 2 S.à.r.l ha aprobado una distribución de dividendos por importe de 1.225 miles de euros a cuenta del resultado de 2020.

Con fecha 28 de junio de 2019 la sociedad dependiente Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U. aprobó una distribución de dividendos por importe de 5.758 miles de euros correspondiente al resultado del ejercicio 2018. Posteriormente, con fecha 31 de diciembre de 2019 dicha sociedad aprobó una nueva distribución de dividendos a cuenta del resultado de 2019 por importe de 42.000 miles de euros.

Adicionalmente, la Sociedad tiene un contrato firmado de "Management Fee" con Applus Servicios Tecnológicos, S.L.U. en virtud del cual se repercute desde la Sociedad los gastos por servicios de dirección, análisis y desarrollo del plan de negocio y gastos de estructura, entre otros. El importe de este contrato ha sido fijado en base al informe de un experto independiente y a precios de mercado. 

Asimismo, la Sociedad mantiene contratos de préstamo y de cash-pooling con empresas del Grupo que generan gastos e ingresos financieros. El importe de los mencionados contratos ha sido fijado en base al informe de un experto independiente y a precios de mercado.

10.2. Saldos con empresas del grupo y vinculadas

El importe de los saldos en el balance de situación con vinculadas al 31 de diciembre de 2020 y 2019 es el siguiente:

Ejercicio 2020